创业大潮下，股权鼓励成为了越来越常见的事情，也是创业者们务必要考虑的事情。

简单来说，就是经过把公司一些资源分配给团队，然后起到一个鼓励的效果。从财税角度来看，无论运用什么股权鼓励方式，都是属于和投资收益相关的一个布置。

如今有关股权鼓励征税的文曾经很明白了，根本上的思绪是，在你期权停止行权的时分，买卖价钱价钱合理的状况下，是不征税的，你将股权卖掉的时分，是依照工资薪金征税的。

1自然人持股的缺陷
我们做了很长时间的税务咨询，发现大家多在采用“自然人持股”方式，而且并不分明自然人持股的缺陷！

自然人持股的缺陷

缺陷一，时间点的问题

假如是自然人持有股权/期权，当你变现的霎时，征税义务就生成，时间点是十分快就发作了。

缺陷二，项目间冲抵的问题

自然人取得股权，去做投资的时分，不同项目之间的投资收益与亏损是没有方法停止冲抵的。比方一个高管持有两家公司的股权，一家停止变现的时分取得收益，另外一家产生损失，在产生税收申报的时分依照盈利这家进行交税。

缺陷三，跨期冲抵的问题

都触及一些跨期问题，一局部可能是今年变现，一局部可能是明年变现，自然人的话，收益和亏损也是不能抵扣的。

所以，回到股权鼓励的实质上，员工持有公司一局部股份，有一天会转让给到其别人，获得投资收益。整个税务谋划，简单来讲，希望给大家提高一些学问，获取一些常见的可获得落地执行的方式办法。

2我们需求处理上面三个问题，然后在思索降低税率
但是，如今越来越多的期权池，大都是用合伙企业搭建。大家都没有思索合伙企业上面一层。如今看到的都是说，期权到了合伙企业，也就是说，收益也是到了合伙企业，分配给个人的时分，固然说能够降到20%，但这个时点的问题还是无法处理。

所以，我们倾向于略微复杂点的一个计划：自然人都是经过有限公司去持有合伙企业，合伙企业持有目的公司的股权！

详解：自然人直接持有股权&自然人经过合伙企业持有股权&自然人经过有限公司持有合伙企业，合伙企业持有目的公司股权有什么差别？

计划一，直接从公司回到个人，上面曾经讲述过了三大缺陷；

计划二，能够摆脱工资薪金的处置方式，将有效税率从40%降低到20%左右，但无法处理时点等其他问题；

计划三，用这个架构，自然人经过有限公司，这个有限公司我们称之为贮存收益的容器，收益从目的公司到合伙企业到有限公司。公司制能够协助大家处理一切个人自然人投资带来的问题。

那么上述第一，时点的问题就能够处理，企业所得税不是一个马上征收的税种，至少能够给大家2-3个月来准备；第二，经过有限公司投资项目，能够经过有限公司的注册资本，胜利躲避可能由于项目公司带来的进一步风险；第三，公司的各种收入和收益，能够被亏损和费用冲抵，各个项目和各个合伙人之间的收入和亏损也能够穿插运用。有限公司当年的亏损，能够在将来5年内运用冲抵以后年度的收益，也就是亏损能够跨年运用。

所以说，上面三种方式税收待遇是不同的，要依据企业的不同状况，选择一个比拟适宜的税务优化的方式。普通来讲，简单的东西，前面占了廉价，后面就要吃亏。

3进一步处理，降低税率
有限公司作为“贮存收益的容器”

详解：为什么说是计划三是一个比拟好的形式？

你将你的期权/股权变现的收益都贮存在一个有限公司里，其实他就相似于一个投资机构一样（考虑一下：为什么投资机构都是经过公司然后再去做合伙企业，再去做投资？）。

那么这个钱到了有限公司之后，理论上依照分红形式进行征税征收，但是，我们在有限公司里面能够做一些调整，在整个所得税框架里面，你能够将一些费用放到这个有限公司里面，比方将你花的各种各样的费用放到这个池子里，先攒起来，等到两三年后，变现的时分，能够与收益停止一个对冲，这种状况下，你就发现这个钱到手了，交的税也比拟少；第二，大家能够应用国内一些比较低的税收优惠政策，蓄一些费用到有限公司里面，就能够做到收益十分低，交税十分少的状况。

(企服行业责编：陈峰 )